Se trata del municipio más oriental de la comarca de Montes Norte, localizándose a 32 km de la capital, Ciudad Real, en dirección norte. Su término tiene una superficie total de 119,5 km2 y una población de 3.476 habitantes, según los datos del censo oficial de 2001.
Está situado a una altitud de 692 m sobre el nivel del mar, al pie del Cerro Rubio, y a poca distancia de la Sierra de la Calderina, localizada al Norte. El extremo sur de su territorio se integra en la llanura manchega, lindando con la Dehesa de Zacatena, muy cerca del Parque Nacional de Las Tablas de Daimiel.
Cruzan el término de Fuente el Fresno numerosos arroyos, como el de Los Fresnos, Cambrón y Retamar, entre otros.
Hacia el oeste del núcleo urbano se encuentran el anejo de La Cruz de Piedra y las aldeas de El Charco del Tamujo y Los Ballesteros.
Los principales accesos hasta Fuente el Fresno son por carretera:
- La carretera N-401 que va de Madrid a Córdoba y que comunica Fuente el Fresno con Ciudad Real, Malagón por el Sur y Toledo por el Norte,
- La carretera CR-713 lo comunica con Los Cortijos,
- La CM-4120 con Villarrubia de los Ojos.
